Un chiffre pour savoir si l'avantage est réel
Le facteur de profit réduit le taux de réussite et le nombre d'échanges : plus d'un dollar gagné par dollar perdu, ou non. Associez-le à la taille de l'échantillon et au calculateur d'espérance de vie avant de faire confiance à un backtest.
Un numéro pour "Est-ce que ça marche"
Le facteur de profit correspond aux bénéfices bruts divisés par les pertes brutes. Gagnez 6 000 $ au total, perdez 4 000 $ au total : PF = 1,5. En dessous de 1,0, la stratégie perd de l'argent, point final, quel que soit le taux de victoire ou la qualité des entrées.
Bandes d'interprétation du trading réel : 1,0–1,2 est du bruit – une mauvaise semaine l'efface et les frais l'ont probablement déjà fait. 1,3 à 1,75 est un véritable avantage qui mérite d’être soigneusement mis à l’échelle. Au-dessus de 2,0 sur un échantillon décent, vérifiez avant de vous réjouir – la plupart des résultats PF > 2 proviennent de petits échantillons ou d’un commerce aberrant contenant tout. Recalculez en excluant votre meilleure transaction ; si PF s'effondre en dessous de 1,2, vous n'avez pas de stratégie, vous avez une mémoire.
PF s'associe également au taux de victoire pour décrire votre style : les scalpers affichent des taux de victoire élevés avec un PF proche de 1,3 ; les traders de tendance affichent des taux de victoire de 35 % avec un PF proche de 1,8. Ni l'un ni l'autre n'est meilleur, mais savoir qui vous êtes vous empêche de juger l'un par les chiffres de l'autre.