1 つのバックテストはサイコロの 1 つのロールに相当します
戦略をバックテストすると、単一の資産曲線、つまりすべての勝敗の 1 つの特定の順序が得られます。しかし、その命令は歴史の偶然でした。まったく同じ取引を行ってシャッフルすると、曲線が変化します。1 回のシャッフルで勝者が早期に集まり、荒れた部分を厚いクッションに乗ります。別のケースでは、最初の 30 回の取引でひどい連敗に見舞われ、1 人の大きな勝者が着地する前に口座にマージンコールがかけられます。同じエッジ、同じ勝率、同じ報酬:リスク — まったく異なる運命。 1 回のバックテストで戦略を判断することは、表が出たからといってコインを「幸運」と判断するようなものです。 モンテカルロ ハンドを何千回もディールするので、たまたま手に入れた 1 つの履歴ではなく、範囲全体を見ることができます。
パーセンタイル テーブルからわかること
シミュレーションを実行するたびに、取引ごとの残高が増加します。勝利すると追加されます。 リスク×報酬：リスク パーセント、損失を差し引く リスク パーセント。勝率に応じてランダムに並べられます。表はそれらの数千件の実行を分類し、広がりを示します。の 中央値 (50 パーセンタイル) は、実際に期待される結果です。の 5パーセンタイル は現実的な不運のシナリオです。その列に破綻したアカウントが表示されている場合、たとえ中央値が素晴らしく見えても、あなたの戦略は台無しになる可能性があり、修正はほとんどの場合より小さいものになります。 取引ごとのリスク、より良いエントリーではありません。の 95パーセンタイル これは幸運なランで、もしそれがあなたのライブランだったら、だまされてオーバーサイズになってしまうでしょう。中央値を中心に計画を立てて、5日を乗り切りましょう。
破滅の確率はあなたを生かし続ける数字です
ほとんどのトレーダーが追い求めている見出しはリターンの中央値です。あなたが1年以内にトレードするかどうかを実際に決定する数字は、 破滅の確率 — 任意の時点でドローダウンしきい値を超えた実行の割合。見事な中央値と 15% の破滅率を備えた戦略はスロット マシンです。平均して利益をもたらしますが、平均値に達する前に全滅する可能性は 7 分の 1 です。ライブ実行は 1 回だけなので、5% の確率で爆発するテールは受け入れられません。その列がゼロ近くになるまで取引ごとのリスクを押し下げてから、 破滅のリスク計算機 そして 連敗シミュレーター 同じ真実を他の 2 つの角度から見てみましょう。
使い方
1. 戦略の実際の手数料調整後の勝率と平均報酬:リスクを入力します。
2. サイズを設定する取引ごとのリスクと、実行が表す取引の数を設定します。
3. 自分にとって「吹っ飛んだ」とみなされるドローダウンを選択し、中央値、利益オッズ、そして最も重要なことに、5 パーセンタイルのランが口座を破滅させる頻度を読み取ります。
よくある質問
これは独立した取引を前提としているのでしょうか？ はい — 各トレードは、固定の報酬:リスクを伴う勝率での独立したドローです。現実の市場では、一連の相関関係と変化するボラティリティが加わり、不運の尾がいくらか悪化するため、破滅の確率を楽観的な下限として扱います。
リターンの中央値が勝率×報酬と異なるのはなぜですか? 複合を返すからです。負けるとその後の勝利が計算されるたびに残高が縮小するため、幾何学的 (複利) 結果は常に単純な算術的期待値を下回ります。まさにこれがサイジングが非常に重要である理由です。
どの入力を信頼すべきですか? 最高の月ではなく、実際の取引の意味のあるサンプルから得た勝率と報酬対リスクを使用してください。持っていない場合は、範囲 (例: 45/55/65% の勝率) を実行し、エッジが薄くなるにつれて廃墟の尾がどれだけ速く成長するかを観察します。