Le dimensionnement amplifie l’avantage – il ne le crée pas
La manière dont les petits comptes se développent constitue un véritable avantage. c'est en aggravant un avantage négatif qu'ils explosent. Cet outil affiche les deux courbes côte à côte à partir de vos propres chiffres. Trouvez votre fraction de risque optimale sur le Calculateur du critère de Kelly.
Dimensionnement en pourcentage ou dollars fixes : la vraie différence
Le dimensionnement à plat risque les mêmes dollars à chaque transaction ; Le dimensionnement en pourcentage risque la même part d'un compte en mouvement. Même taux de victoire, même stratégie – courbes de compte différentes. Le pourcentage de dimensionnement compose les gains et l'auto-régulation des tirages (risquer 1 % d'un compte en diminution réduit les paris) ; Le dimensionnement à plat augmente de manière linéaire et atteint les rabattements au poids nominal maximum.
Les nombres supérieurs à 100 se négocient avec une attente de +0,3R, un risque de 1 % : le pourcentage de dimensionnement des terres est proche de +34 % avec des tirages atténués par la réduction automatique des risques ; le dimensionnement à plat rapporte +30 %, chaque perte étant la même, quel que soit l'état du compte. L’écart se creuse avec le temps et les attentes : la composition est exponentielle, le plat est arithmétique.
Pourquoi quelqu'un choisit-il le plat de toute façon : la stabilité psychologique (chaque transaction signifie les mêmes dollars, pas d'anxiété rampante en matière d'enjeu) et l'immunité au modèle "d'accumulation en séquence de pertes", où le dimensionnement en pourcentage après une course à chaud risque d'atteindre les montants en dollars les plus élevés jamais enregistrés, exactement à mesure que l'avantage se refroidit. Les opérations sérieuses se mélangent souvent : dimensionnement en pourcentage, rebasé mensuellement plutôt que par transaction.
FAQ
Pourquoi la taille du pourcentage des capitaux propres augmente-t-elle plus rapidement ?
Parce que la taille de votre pari évolue avec le compte. Après les victoires, vous risquez plus d’argent, après les pertes, moins – croissance géométrique. Avec un véritable avantage positif, cela dépasse un pari en dollars fixes, mais le même mécanisme approfondit les pertes, de sorte que la plupart des pros plafonnent le risque à 1 à 2 % par transaction.
Le dimensionnement des positions peut-il transformer un système perdant en gagnant ?
Non. Si votre espérance (taux de gain × récompense − taux de perte) est négative, chaque système de dimensionnement perd toujours – la composition perd simplement plus rapidement. Le dimensionnement optimise un avantage positif ; elle ne peut pas en fabriquer un. Validez le bord avant de régler la taille.