Provedor de empréstimo instantâneo
Arbitragem
| Componente de custo | USDT | % do empréstimo |
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Análise do ponto de equilíbrio
Spread de preço mínimo necessário para lucrar com diferentes tamanhos de empréstimos:
| Tamanho do empréstimo | Spread mínimo necessário | Bruto no spread atual | Lucro líquido |
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Como funciona a arbitragem de empréstimos instantâneos
Um empréstimo instantâneo permite que você empreste qualquer quantia de um pool de liquidez em uma única transação Ethereum – sem necessidade de garantia. O empréstimo, a arbitragem e o reembolso acontecem de forma atômica. Se você não puder pagar (porque o arbitragem falhou), toda a transação será revertida e você perderá apenas gás.
Fluxo típico:
- Peça emprestado $ 100.000 USDT da Aave (taxa: $ 90)
- Compre token X no Uniswap por US$ 100 → receba 1.000 X (taxa: US$ 300)
- Venda 1.000 X no SushiSwap por $ 100,50 → receba $ 100.200 (taxa: $ 301,50)
- Reembolsar $ 100.090 para Aave
- Lucro líquido: $ 100.200 - $ 100.090 - $ 300 - $ 301,50 - gás
Por que a maioria dos arbs falha: No momento em que você identifica uma propagação, centenas de bots MEV estão competindo pela mesma oportunidade. Arbs de empréstimo flash lucrativos na mainnet exigem contratos inteligentes personalizados, mempools privados (Flashbots) e execução em menos de um segundo. Esta calculadora mostra o economia — a execução é um desafio de engenharia separado.
Veja também: Arbitragem cash & carry · Taxa de financiamento arb · Taxas de rede
Perguntas frequentes
O que é um empréstimo instantâneo?
Um empréstimo instantâneo é um empréstimo DeFi sem garantia em que você toma emprestado, usa e reembolsa os fundos em um único bloco de transação. Se o reembolso falhar, toda a transação será revertida. Aave cobra 0,09%, Balanceador 0%, dYdX ~0 wei.
Como é calculado o lucro da arbitragem do empréstimo instantâneo?
Lucro líquido = (empréstimo × diferença de preço%) - taxa de empréstimo instantâneo - taxa de swap DEX A - taxa de swap DEX B - gás. Um empréstimo de $ 100.000 com spread de 0,5%, taxa Aave de 0,09%, taxas de swap de 0,3% + 0,3% e gás de $ 50 = $ 500 - $ 90 - $ 300 - $ 300 - $ 50 = - $ 240. Não é lucrativo.
Qual taxa de empréstimo rápido a Aave cobra?
Aave V3 cobra 0,09% sobre o valor emprestado. Os empréstimos instantâneos do balanceador são gratuitos (0%). dYdX Solo cobra 2 wei (~zero). Verifique os documentos do protocolo, pois as taxas podem mudar por meio da governança.
Por que a maioria dos empréstimos instantâneos falham?
A diferença de preço entre duas DEXs geralmente é menor do que as taxas combinadas. Oportunidades lucrativas existem apenas quando uma grande negociação cria um spread temporário acima de ~0,8–1,5% na rede principal Ethereum. Nos L2s, menos gás torna viáveis spreads menores.
Qual é a diferença mínima de preço necessária para lucrar?
Spread mínimo = flash_loan_fee + swap_fee_A + swap_fee_B + (gás / empréstimo × 100%). Com Aave + dois swaps Uniswap na rede principal, o mínimo é ~0,7–1% + gás. No Arbitrum, o gás cai para US$ 0,10–US$ 1, tornando viáveis spreads menores em empréstimos maiores.
Posso executar a arbitragem de empréstimos instantâneos manualmente?
Não – os empréstimos instantâneos são executados atomicamente em uma única transação. Você deve escrever um contrato inteligente. Se o reembolso falhar na etapa 4, toda a transação será revertida e você perderá apenas gás.