El tamaño de la posición es su verdadero indicador de riesgo
El apalancamiento se siente como el control del riesgo; no lo es. Su riesgo es el tamaño de la posición × la distancia de parada. Fije su porcentaje de riesgo hasta el tope y no podrá explotar en una sola operación. Vea las rachas matemáticas en el calculadora de riesgo de ruina.
El tamaño del techo que dicta su parada
El tamaño máximo de la posición no es lo que el intercambio le permite comprar, sino lo que su tolerancia al riesgo se divide en: tamaño máximo = (cuenta × % de riesgo ÷ % de distancia de parada). Una cuenta de $10,000 que arriesga el 1% con un stop del 4% respalda una posición de $2,500. No más, no importa qué tan bien se vea la configuración.
El poder de la fórmula es que el apalancamiento desaparece de forma natural. Esa posición de $2,500 podría ser 0.25x de su cuenta o 5x de una pequeña asignación de margen; el riesgo es idéntico porque la distancia de parada y la pérdida de dólares son idénticas. El apalancamiento decide la eficiencia del margen, no el riesgo. Dimensionar desde el apalancamiento ("siempre uso 10x") en lugar de desde el stop es el error fundamental detrás de la mayoría de las explosiones.
Los topes más ajustados permiten tamaños más grandes, lo cual es la seducción de resistir. Un stop del 1% admite una posición de $10,000 bajo las mismas reglas, pero el 1% está dentro del ruido normal para la mayoría de las monedas; La aleatoriedad te detendrá. El stop debe ajustarse primero al movimiento del mercado y luego sigue el tamaño.